Return saham merupakan harapan dari investor atas dana yang diinvestasikan melalui saham, dimana hasilnya berupa yield dan capital gain (loss). Besarnya return saham yang akan diperoleh oleh investor dapat dipengaruhi oleh beberapa faktor, seperti kondisi perekonomian maupun kinerja dari perusahaan tersebut. Kinerja perusahaan yang baik biasanya akan berdampak terhadap peningkatan return saham. Oleh sebab itu, penelitian ini berfokus untuk menganalisis pengaruh kinerja keuangan dan struktur modal terhadap return saham perusahaan pada indeks LQ-45 di BEI periode 2011-2015.

Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah Analisis Regresi Berganda dan dan Uji T dengan level signifikansi 5% serta diolah dengan menggunakan EViews 7.0. Setelah melewati metode purposive sampling, diperoleh jumlah sampel sebesar 22 perusahaan yang termasuk dalam indeks LQ-45 periode 2011-2015. Variabel dependen dalam penelitian ini adalah return saham sedangkan variabel independennya adalah ROE, CFR, dan DER.

Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa secara parsial ROE berpengaruh positif signifikan terhadap return saham, sedangkan CFR dan DER berpengaruh positif tidak signifikan terhadap return saham. Hasil ini juga memberikan implikasi kepada manajemen, praktisi, dan akademisi untuk mempertimbangkan ROE dalam memprediksi return saham.

Kata kunci : Return saham, Kinerja Keuangan, Struktur Modal.